文｜JZ

繼9月15日美針對(duì)華為的禁令正式“生效”，業(yè)界均在關(guān)注華為的芯片儲(chǔ)備以及自救舉措，但就在此際迎來(lái)一大轉(zhuǎn)折，AMD、英特爾先后宣稱申請(qǐng)獲得了許可證，可繼續(xù)向華為供貨。“密不透風(fēng)”的制裁又重新開(kāi)口了嗎？誰(shuí)又是下一個(gè)“受惠者”？而華為未來(lái)的自救舉措又該如何推進(jìn)？

僅限于PC端？

盡管看似“松口”，但值得注意的是，英特爾、AMD的供貨芯片恐只限于華為的PC業(yè)務(wù)。

AMD方面稱，AMD是華為筆記本電腦的處理器供應(yīng)商之一，其銳龍系列CPU獲得華為多款筆記本采用。而與之類似，英特爾的供貨許可或也限定在華為筆記本項(xiàng)目。

根據(jù)申萬(wàn)宏源研報(bào)顯示，華為早期以平板電腦進(jìn)入PC市場(chǎng)，2018年、2019年市占率達(dá)4%。其中，筆記本芯片主要供應(yīng)商為AMD和英特爾。2019年，英特爾占其1741萬(wàn)臺(tái)PC芯片的67%，AMD占比為33%。

目前，AMD和英特爾供貨的具體型號(hào)及數(shù)量、周期等信息尚不明確。

但從華為自身來(lái)說(shuō)，華為PC業(yè)務(wù)占其消費(fèi)者業(yè)務(wù)比重較低。據(jù)華為2019年財(cái)報(bào)，2019年華為消費(fèi)者業(yè)務(wù)收入占據(jù)總營(yíng)收的54%，占據(jù)華為營(yíng)收的半壁江山，但營(yíng)收貢獻(xiàn)的九成來(lái)自智能手機(jī)，顯然PC業(yè)務(wù)絕非華為的主業(yè)，亦非華為的主戰(zhàn)斗力。

正如某業(yè)內(nèi)人士陳源（化名）指出，這表明美許可華為購(gòu)買芯片做貿(mào)工技之類如PC、服務(wù)器等產(chǎn)品，但打擊海思核心芯片和5G基礎(chǔ)設(shè)施方面的主戰(zhàn)略仍很堅(jiān)定。

一家半導(dǎo)體知名企業(yè)創(chuàng)始人也明確說(shuō)，美政府打壓華為的目標(biāo)一是海思，二是5G通信，英特爾和AMD為華為供貨只限于筆記本或一些服務(wù)器，而PC已不是主流市場(chǎng)，這對(duì)美來(lái)說(shuō)無(wú)傷其主旨。何時(shí)海思可以流片了，5G所需芯片可以供貨了，這才是真正的反轉(zhuǎn)。

美的多重“邏輯”

而在美許可PC業(yè)務(wù)芯片“回歸”的背后深意還遠(yuǎn)不止表面這么簡(jiǎn)單。

畢竟，華為的體量仍在，美半導(dǎo)體公司對(duì)華為的依賴度仍存，不可能一轉(zhuǎn)眼就能找到華為的替代客戶，來(lái)維持自己的“利潤(rùn)池”不失血。而企業(yè)的本質(zhì)就是逐利的，面對(duì)華為這樣一個(gè)巨型體量的需求客戶，眾多供應(yīng)商顯然不甘心輕易放棄。

正如之前的波士頓咨詢報(bào)告曾顯示，對(duì)中國(guó)獲得美國(guó)技術(shù)的廣泛?jiǎn)畏矫嫦拗瓶赡軙?huì)大大加深并加速美國(guó)公司的份額侵蝕，已有成熟的非美國(guó)供應(yīng)商可以滿足中國(guó)70%以上的半導(dǎo)體需求。在接下來(lái)的三到五年中，如果美國(guó)繼續(xù)遵守現(xiàn)行《實(shí)體名單》所規(guī)定的限制，則將失去8%的全球份額和16%的收入。如果美國(guó)完全禁止半導(dǎo)體公司向中國(guó)客戶出售產(chǎn)品，那么全球市場(chǎng)份額將損失18個(gè)百分點(diǎn)，其收入將損失37%，這實(shí)際上導(dǎo)致技術(shù)與中國(guó)脫鉤。這些收入下降將不可避免地導(dǎo)致研發(fā)和資本支出的大幅度削減，并在美國(guó)半導(dǎo)體行業(yè)中損失15000 至40000個(gè)高技能直接工作。這應(yīng)不是“危言聳聽(tīng)”。

美雖要徹底扼殺華為在下一代科技上的發(fā)展能力，但知名專家程為（化名）分析，美的基本立場(chǎng)是不變的，只是限制華為發(fā)展讓美如坐針氈的核心技術(shù)，而不是全部打死，美國(guó)資本需要繼續(xù)讓華為幫他們賺錢(qián)，但前提是要配合“圍攻”。

此外也要看到，首輪“中簽”的都是美國(guó)巨頭，在華為所有重要供應(yīng)商清零的狀態(tài)下，美企卻率先取得華為的供貨權(quán)利。有分析說(shuō)，此次美國(guó)禁令或間接幫助美企，將之前的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手形成隱性的打壓，借機(jī)重新洗牌。而這樣不僅為美國(guó)企業(yè)挽回了一些損失，反而在特定市場(chǎng)將競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手“消彌于無(wú)形”，一切卻都如此“名正言順”。

而更值得細(xì)思的是，這是美國(guó)多方勢(shì)力中和的必然結(jié)果。

就如同長(zhǎng)期飽受爭(zhēng)議也多次峰回路轉(zhuǎn)的TikTok事件終于落下帷幕，一個(gè)知名博主對(duì)此提到，這整體印證了美國(guó)并不是鐵板一塊，可以通過(guò)拉攏一部分利益一致的人一起努力，而在懂王那一切都是套路，沒(méi)啥不能談的，打就是為了談。

仍要長(zhǎng)期“戰(zhàn)斗”

對(duì)華為也是“一切皆可談”嗎？

在AMD打開(kāi)“閘門(mén)”之后，據(jù)悉目前包括但不限于高通、臺(tái)積電、三星、索尼、美光科技、SK海力士等企業(yè)已經(jīng)陸續(xù)向美提出申請(qǐng)，希望能夠向華為正常供貨。但這些申請(qǐng)何時(shí)能夠批復(fù)的主動(dòng)權(quán)都在美方，企業(yè)或只能自求多福，顯然美企業(yè)獲批幾率更高。

然而，目前的華為仍然步步驚心，需要加緊備戰(zhàn)。華為輪值董事長(zhǎng)郭平在華為全聯(lián)接大會(huì)回復(fù)芯片儲(chǔ)備還能維持多久以及未來(lái)的應(yīng)對(duì)之策等熱點(diǎn)問(wèn)題時(shí)，并沒(méi)有透露具體的芯片儲(chǔ)備，他解釋稱美國(guó)不斷加大制裁，第三次修改法律制裁確實(shí)給華為的生產(chǎn)、運(yùn)營(yíng)帶來(lái)了很大困難，但直到9月15日華為緊急儲(chǔ)備的各類芯片才入庫(kù)完畢，具體數(shù)據(jù)仍在評(píng)估中。

至于“地主家的余糧”，郭平指出，對(duì)于包含基站在內(nèi)的2B業(yè)務(wù)還是比較充分的。至于手機(jī)芯片，因?yàn)槿A為每年要消耗幾億部手機(jī)的芯片，因而在手機(jī)芯片相關(guān)儲(chǔ)備方面還在積極尋找辦法。而如果高通能申請(qǐng)到，華為也很樂(lè)意使用高通芯片來(lái)生產(chǎn)手機(jī)。

但就算高通“松綁”，可向華為供應(yīng)部分手機(jī)芯片，也仍解不了“近渴”，華為仍面臨麒麟芯片無(wú)法代工的困境，其依托麒麟芯片打造差異化競(jìng)爭(zhēng)力的優(yōu)勢(shì)也將逐漸勢(shì)微。相應(yīng)地，華為的鯤鵬、晟騰、天罡... ...都將漸成“往事”，這對(duì)華為來(lái)說(shuō)將是難以承受之重。

而對(duì)于華為為了自救是否涉足代工的問(wèn)題，郭平側(cè)面強(qiáng)調(diào)，華為是有很強(qiáng)的芯片設(shè)計(jì)能力，華為也樂(lè)意幫助可信的供應(yīng)鏈增強(qiáng)他們的芯片制造、裝備、材料的能力，幫助他們也是幫助我們自己。

美左手“禁令”、右手“通行”的手腕不知還會(huì)玩出什么花樣，但既然這一科技戰(zhàn)已然無(wú)可避免，就不要指望對(duì)方大發(fā)慈悲。程為表示，無(wú)數(shù)歷史的演變證明，實(shí)力才是最大的資本，而打鐵還要自身硬，盡早實(shí)現(xiàn)自主化是唯一出路，只能丟掉幻想，長(zhǎng)期戰(zhàn)斗，哪怕這需要十年甚至數(shù)十年之功。

原文標(biāo)題：【芯視野】AMD、英特爾再獲供貨許可證 對(duì)華為是轉(zhuǎn)機(jī)嗎？

文章出處：【微信公眾號(hào)：半導(dǎo)體投資聯(lián)盟】歡迎添加關(guān)注！文章轉(zhuǎn)載請(qǐng)注明出處。

責(zé)任編輯：haq